A escolha de onde investir envolve diversas análises, tanto pessoais quanto relativas às particularidades das alternativas disponíveis no mercado financeiro. Nesse sentido, é interessante considerar o tripé dos investimentos ao compor o seu portfólio.
Ele relaciona características importantes e pode ser bastante útil para orientar as suas decisões na hora de investir e de balancear a sua carteira de investimentos. Porém, para utilizar o tripé corretamente, é preciso conhecer o conceito e entender como ele funciona.
Neste artigo, você aprenderá o que é o tripé dos investimentos e saberá como utilizá-lo ao tomar uma decisão no mercado financeiro. Continue a leitura e aprenda!
Entenda o tripé dos investimentos
O tripé dos investimentos relaciona três características essenciais das alternativas do mercado financeiro: risco, liquidez e rentabilidade. Essa é a tríade básica que deve ser analisada antes de você tomar qualquer decisão de aplicação.
Embora essas três características estejam presentes em todo investimento, cada uma se apresenta em níveis diferentes. Por isso, existem alternativas que permitem explorar menores riscos e maior liquidez em detrimento da rentabilidade, por exemplo.
Saiba a composição do tripé
Como você viu, o tripé dos investimentos é composto pelo risco, liquidez e rentabilidade. Entenda o que cada um desses conceitos significa:
Risco
O risco está relacionado à incerteza em relação aos resultados dos investimentos. Logo, ele representa as chances de que os retornos sejam menores que o esperado (ou de ter prejuízos financeiros).
Nesse sentido, uma característica relevante dos investimentos é que todos possuem riscos. Contudo, os níveis de segurança variam entre as alternativas, sendo que algumas delas — como os títulos públicos — podem apresentar alta proteção.
O risco também é dividido em categorias que podem, ou não, estar presentes nos investimentos. Conheça as principais:
- risco de mercado: é sentido em todos os investimentos, pois está ligado à macroeconomia, crises, políticas financeiras, entre outros fatores;
- risco de liquidez: refere-se ao nível de facilidade em transformar o investimento em dinheiro e ter acesso a ele;
- risco de crédito: está relacionado à possibilidade de o emissor não arcar com suas obrigações ao final do prazo. Logo, ele está presente em investimentos em que há uma relação de credor e devedor, como as aplicações de renda fixa.
Liquidez
Agora você sabe que a liquidez trata da facilidade que o investidor tem de transformar o investimento em dinheiro. Dessa forma, esse elemento está relacionado à possibilidade de ter os recursos disponíveis quando for necessário.
Em um investimento com baixa liquidez, o investidor pode ter dificuldade para acessar o dinheiro. Para entender melhor, suponha que você tenha investido em um CDB (certificado de depósito bancário) com vencimento em dois anos e liquidez diária.
Caso surja um imprevisto, você pode sacar o dinheiro em qualquer dia útil. Assim, o montante estará disponível para uso. Logo, a liquidez é um elemento essencial em determinadas situações.
Além disso, alguns investimentos têm liquidez ligada ao volume de negociações e à demanda de outros investidores. Como exemplo, estão as ações, que não têm prazo de vencimento, mas a venda dos papéis depende de existir um comprador interessado no ativo.
Rentabilidade
Por fim, a rentabilidade é um dos elementos mais conhecidos entre os investidores. Ela reflete a taxa de remuneração gerada em um determinado investimento. Ou seja, o conceito está relacionado com o quanto um investidor ganha.
Em geral, a rentabilidade é expressa em percentual. Se você investiu R$ 1.000 e, após um determinado período, resgatou R$ 1.100, o retorno foi de 10%. Ademais, esse conceito pode ser dividido em nominal e real.
No exemplo anterior, a rentabilidade apresentada é a nominal. Ela também pode estar descrita nas informações sobre um investimento, como é o caso de um título prefixado. Nesse caso, o investidor sabe exatamente quanto receberá no final do prazo acordado.
Já a rentabilidade real considera, além de impostos e taxas, a inflação do período. Ela é relevante porque o dinheiro tende a perder poder de compra ao longo do tempo devido aos aumentos nos preços de produtos e serviços na economia.
Conheça a importância do conceito ao investir
Após conhecer os elementos que sustentam o tripé dos investimentos, é hora de saber a importância desse conceito. Embora nenhum ativo ou produto financeiro ofereça o melhor dos três fundamentos simultaneamente, eles podem ser combinados de maneira estratégica.
Dessa forma, você pode equilibrar liquidez, segurança e rentabilidade ao montar sua carteira de investimentos. Isso permite fazer escolhas mais sólidas e balanceadas, de acordo com o seu perfil de investidor e objetivos financeiros.
Assim, o conhecimento evita que você considere apenas as projeções de rentabilidade de um investimento no momento de investir. Ao se basear apenas no retorno possível, você deixa de lado outros fundamentos do tripé.
Logo, você ficará exposto a riscos maiores do que é capaz de tolerar, ou não contará com a liquidez necessária para organizar suas finanças. Um investidor conservador, por exemplo, deve priorizar segurança e liquidez, mesmo que isso reduza a rentabilidade.
Portanto, para esse investidor, não adianta ter investimentos rentáveis se essa escolha leva a riscos maiores do que ele deseja. Dessa forma, a visão abrangente ajuda a alinhar as expectativas e a encontrar as melhores opções de investimento.
Descubra como utilizar o tripé ao compor seu portfólio
Como você aprendeu, é possível combinar as bases do tripé dos investimentos no momento de montar seu portfólio. Isso é feito por meio da estratégia de diversificação. Para isso, você deve definir quais são as suas prioridades entre liquidez, rentabilidade e segurança.
Assim, é mais fácil analisar as vantagens e desvantagens de cada investimento. Ao combinar diferentes alternativas, é possível diversificar a carteira para equilibrar os riscos e ampliar a rentabilidade, por exemplo.
Afinal, a estratégia permite que o investidor tenha investimentos com alta liquidez e segurança, enquanto mantém outros com baixa liquidez e maior risco, por exemplo. Logo, você pode balancear os resultados ao fazer escolhas diversas para compor seu portfólio.
Se você tiver dúvidas durante esse processo, é possível contar com o apoio de um planejador financeiro no momento de montar sua carteira. O serviço pode ser útil para quem deseja construir, proteger e impulsionar o patrimônio com eficiência.
Agora você conhece o tripé dos investimentos e sabe que é importante observar a relação entre risco, rentabilidade e liquidez antes de investir. Dessa forma, é possível tomar decisões mais alinhadas às suas expectativas e necessidades.
Quer utilizar o tripé dos investimentos a seu favor? Entre em contato conosco e conheça as nossas soluções!
